דירוגים תאגידים - אנרגיה, נפט וגז

מתן דירוג 'ilA' להנפקת איגרות חוב בהיקף כולל של עד 180 מיליון ₪ ע.נ. (כ-55 מיליון דולר) באמצעות הרחבת סדרה י"ב

תחזית הדירוג השלילית משקפת את כוונת פז נפט לפצל את הפעילות של חברת הבת בבעלות מלאה, פז בית זיקוק אשדוד בע"מ, בדרך של חלוקת דיבידנד בעין של כל הון המניות של חברת הבת לבעלי מניות פז. אם וכאשר כוונה זו תתממש, אנו מעריכים כי התרומה של בית הזיקוק בשרשרת הערך ש

תחזית הדירוג היציבה משקפת את הערכתנו כי ב-12 החודשים הקרובים תשמור פז על פרופיל עסקי יציב המשקף מעמד מוביל בשוק האנרגיה בישראל ועל יחסי כיסוי ההולמים את הדירוג הנוכחי. כמו כן, התחזית היציבה משקפת את הערכתנו כי החברה תשמור על שיעור EBITDA התואם את הממוצע ל

העלאת הדירוג משקפת בעיקר את השיפור ביחסים הפיננסיים של החברה. אנו מעריכים כי החברה תצליח להציג גם בהמשך יחס חוב ל-EBITDA מתואם נמוך מ-3.5x, לאור הירידה המתמשכת במינוף והשיפור במרווחים. בתרחיש הבסיס שלנו אנו מניחים כי החברה מאזנת בין השקעות לבין דיבידנדים,

תחזית הדירוג השלילית משקפת את ההשפעות האפשריות של שינוי הקשר בין החברה לבין אקויטל וכן את הישענותה החלקית של נפטא על מיצובה העסקי והפיננסי של ישראמקו ועל קבלת תמלוגים ממאגר תמר לאור תחזית הדירוג השלילית של ישראמקו.

מתן דירוג '+ilA' להנפקת איגרות חוב בהיקף של עד 600 מיליון ₪ ע.נ.

מתן דירוג '+ilA' להנפקת איגרות חוב בהיקף של עד 500 מיליון ₪ ע.נ.

תחזית הדירוג היציבה משקפת את הערכתנו כי ב-12 החודשים הקרובים תשמור פז על פרופיל עסקי יציב המשקף מעמד מוביל בשוק האנרגיה בישראל ועל יחסי כיסוי ההולמים את הדירוג הנוכחי. כמו כן, התחזית היציבה משקפת את הערכתנו כי החברה תשמור על שיעור EBITDA התואם את הממוצע ל

תחזית הדירוג היציבה משקפת את הערכתנו כי ב-12 החודשים הקרובים תשמור פז על פרופיל עסקי יציב המשקף מעמד מוביל בשוק האנרגיה בישראל ועל יחסי כיסוי ההולמים את הדירוג הנוכחי. כמו כן, התחזית היציבה משקפת את הערכתנו כי החברה תשמור על שיעור EBITDA התואם את הממוצע ל

מתן דירוג '-ilA' להנפקת איגרות חוב בהיקף כולל של עד 300 מיליון ₪ ע.נ. (כ-93 מיליון דולר) באמצעות הרחבת סדרה י"ב